17세기 네덜란드 동인도 회사가 케이프타운에 정착지를 건설했을 당시 사자의 엉덩이(Lion's Rump)라고도 불렸던 곳으로 케이프 타운 전체를 한 눈에 볼 수 있는 언덕으로 항구로 접근하는 선박을 감시하고 통신하는 감시 지점 중 하나였다. 시그널 힐 이름은 꼭대기에서 깃발(신호기)을 게양했던 것에서 이름이 유래했으며 돛대 신호(semaphore)를 이용해 선장들에게 기상 조건, 정박 지침, 위험 경고 등을 전달과 선박이 발견되면 마을 주민들에게 미리 알려 상품 판매를 준비하거나 비상 상황에 대비 할 수 있도록 했다.

19세기 초부터 정오 대포(Noon Gun)로 시간을 알리는 역할을 했으며, 오늘날까지도 매일 정오(일요일과 공휴일 제외)에 시그널 힐의 라이온 배터리(Lion Battery)에서 대포를 발사하여 그 역사를 이어가고 있다.